مطالبی که بهتر است پیش از مطالعه این مقاله بخوانید:

• فارکس چیست؟
• دارایی‌های معاملاتی فارکس

پس از مطالعه این مقاله شما:

• با مفهوم CFD و مزایا و معایب آن آشنا خواهید شد.
• نحوه شروع معامله CFD را فرا خواهید گرفت.

در دهه‌های اخیر، تجارت و سرمایه‌گذاری به یک دوره تحول بزرگ وارد شده است و با ظهور ابزارهای مالی نوین، معامله گران را به دنیایی پیچیده و هیجان‌انگیز هدایت می‌کند. یکی از این ابزارها که به سرعت محبوبیت یافته و تازه‌ترین روند را در دنیای مالی رقم زده است، Contracts for Difference یا همان معامله CFD است. در ادامه این نوشته با ما همراه شوید تا نکات مهم مربوط به آن را بررسی کنیم.

در این درس از مجموعه دروس مدرسه آموزش فارکس، با هم یاد خواهیم گرفت:

• معامله CFD چیست؟
• مزایای معامله CFD چیست؟
• معایب معامله CFD چیست؟
• آموزش شروع معامله CFD

CFD چیست؟

‏CFD یا Contract for Difference به یک نوع ابزار مالی اشاره دارد که در تجارت و سرمایه‌گذاری مورد استفاده قرار می‌گیرد. در واقع، CFD یک توافق بین دو طرف (خریدار و فروشنده) برای تبادل تفاوت در ارزش یک دارایی مالی بین زمان قرارداد واگذاری و زمان قرارداد تسویه است.

تفاوت اصلی CFD با دارایی‌های سنتی مانند سهام، ارزها یا کالاها، در این است که خریدار CFD دارای مالکیت فیزیکی نمی‌شود. به جای آن، تنها تفاوت در ارزش دارایی میان دو زمان از طریق نقدینگی تسویه می‌شود. معامله CFD به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهد که در روند‌های قیمتی سرمایه‌گذاری کنند بدون اینکه دارایی‌های فیزیکی را بخرند.

به عبارت دیگر، در یک معامله CFD، خریدار و فروشنده توافق می‌کنند تا تفاوت در ارزش یک دارایی مشخص را تسویه کنند. این ابزار اجازه می‌دهد که برخلاف سنتی‌ترین روش‌های سرمایه‌گذاری، سرمایه‌گذاران بتوانند در هر دو جهت افزایش و کاهش قیمت‌ها سود کسب کنند.

در واقع به شما این امکان را می‌دهد که هم در بازار صعودی و هم نزولی به سود برسید. توانایی معامله لانگ (خرید) و شورت (فروش) از جذابیت‌های این ابزار است.

مزایای معامله CFD چیست؟

همانطور که در تعریف این مفهوم اشاره کردیم، قرارداد CFD توافقی بین سرمایه‌گذار و کارگزار است که بر اساس تفاوت قیمت دارایی در زمان باز و بسته شدن قرارداد، به سرمایه‌گذار سود یا ضرر می‌رساند.

این قرارداد به معامله‌گر امکان می‌دهد بدون داشتن دارایی فیزیکی، از تغییرات بازار بهره‌مند شود. در این بخش برای آگاهی معامله‌گران قصد داریم مزایای CFD را بررسی کنیم:

اهرم مالی بالا

‏CFD به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهد تا با استفاده از اهرم مالی، با مقدار سرمایه کمتر، حجم معاملات بزرگتری را کنترل کنند. این ویژگی افزایش خطر را همراه دارد، اما به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهد که از حرکت‌های بازار به نفع خود بهره‌مند شوند.

دسترسی به بازارهای جهانی

سرمایه‌گذاران CFD می‌توانند در بازارهای جهانی، انواع دارایی‌ها از جمله سهام، ارزها، کالاها و شاخص‌ها معامله کنند. این امر ایجاد تنوع در سبد سرمایه‌گذاری را تسهیل می‌کند.

معاملات دوطرفه

یکی از ویژگی‌های منحصر به ‌فرد معامله CFD این است که سرمایه‌گذاران می‌توانند در شرایط بازار صعودی یا نزولی معامله کنند. به این ترتیب، این ابزار به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهد که از هر روند قیمتی بهره‌مند شوند.

عدم نیاز به مالکیت فیزیکی دارایی

یکی از مزایای بزرگ CFD این است که سرمایه‌گذاران می‌توانند بدون داشتن مالکیت فیزیکی بر روی دارایی‌ها، از ‌تغییرات قیمتی نهایت استفاده را ببرند. این امکان به آن‌ها اجازه می‌دهد به سرعت واکنش نشان دهند و معاملات خود را در زمان کوتاه ببندند.

هزینه‌های کمتر در CFD

در مقایسه با بسیاری از روش‌های سنتی سرمایه‌گذاری مانند خرید سهام، معامله CFD هزینه‌های کمتری دارد. به عنوان مثال، اسپردها در CFD می‌توانند کمتر باشند و کمیسیون‌های مانند سهام را ندارند.

معایب معامله CFD چیست؟

همانطور که در بخش قبل دیدیم، CFD یک ابزار مالی با مزایای بسیار است. با این حال مانند هر روند معاملاتی دیگری، معایب و ریسک‌هایی نیز به همراه دارد. برخی از معایب CFD عبارتند از:

پرداخت اسپرد

یکی از معایب اصلی CFD پرداخت اسپرد (تفاوت بین قیمت عرضه و تقاضا) است. این هزینه باعث می‌شود حتی در صورتی که قیمت دارایی متغیر باشد، سرمایه‌گذاران سود اندکی کسب کنند. این امر به ویژه در معاملات کوتاه مدت تأثیر بیشتری دارد.

مشکلات مقرراتی معامله CFD

صنعت CFD از مقررات بیشتر یا دقیق‌تری نسبت به سایر بازارهای مالی برخوردار نیست. کارگزاران CFD بر اساس شهرت و موقعیت مالی مورد اعتماد هستند و این می‌تواند منجر به نقص در روند معاملات شود. بنابراین، انتخاب یک بروکر معتبر و قابل اعتماد امری حیاتی است.

پویایی بازار

بازارهای CFD به سرعت تغییر می‌کنند و این امر می‌تواند برای سرمایه‌گذارانی که به دنبال طیف گسترده‌ای از دارایی‌ها هستند، چالش‌برانگیز باشد. این پویایی باعث می‌شود که رصد دقیق و مداوم بازار به ضرورت تبدیل شود.

معاملات مبتنی بر اهرم

استفاده از اهرم مالی در CFD می‌تواند معاملات را بسیار پیچیده کند و مخاطرات را افزایش دهد. هرچند اهرم مالی می‌تواند سودآور باشد، اما در عین حال به دلیل نوسانات بازار، خسارت‌ نیز ممکن است افزایش یابد.

وجود ریسک در نقدینگی

معامله CFD به سرعت انجام می‌شوند و این امر نیاز به نظارت دقیق بر ریسک‌های نقدینگی دارد. اگر سرمایه‌گذار نتواند کاهش ارزش‌ها را پوشش دهد، ممکن است موجب بسته‌شدن پوزیشن و تحمل ضرر شود.

معامله CFD در بازارهای مختلف

معاملات قراردادهای اختلافی (CFD) به عنوان ابزارهای مالی متنوع، به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهند که در طیف گسترده‌ای از بازارهای مالی معامله کنند. این تنوع و امکان دسترسی به بازارهای مختلف از ویژگی‌های جذاب این معاملات می‌باشد. از جمله بازارهایی که می‌توان در آنها معامله انجام داد عبارتند از:

معامله CFD در فارکس

معاملات CFD در بازار فارکس به شما این امکان را می‌دهند تا بر روی تغییرات نرخ ارزها سرمایه‌گذاری کنید. این بازار پویا که تأثیر زیادی بر اقتصاد جهانی دارد، فرصت‌های متعددی برای معاملات با سود فراهم می‌آورد.

بازار سهام

‏CFD به شما این امکان را می‌دهد تا با سهام شرکت‌های مختلف بدون مالکیت فیزیکی آن معامله کنید. این معاملات در بازار سهام جهانی به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهد که به سرعت در بازار پیشرو شوند.

معاملات در بازار کالا

معاملات CFD بر روی کالاها، از جمله فلزات گرانبها، نفت و محصولات کشاورزی، به شما این امکان را می‌دهند که به دنبال فرصت‌های بازار کالاها بگردید و به سادگی در این بازارها معامله کنید.

شاخص‌ها و صندوق‌های قابل معامله در بورس

تجارت CFD بر روی صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF)، به شما این امکان را می‌دهد که به دنبال تغییر قیمت‌ها در دسته‌های دارایی مختلف مانند صنعت یا فناوری باشید.

علاوه بر آن، معامله CFD بر روی شاخص‌های سهام، از جمله شاخص‌های معروفی مانند S&P 500 یا Dow Jones، به شما این امکان را می‌دهند تا به شیوه متفاوت‌تری سرمایه‌گذاری کنید.

اوراق قرضه

‏CFD‌ها بر روی اوراق قرضه، از جمله اوراق بهادار دولتی یا شرکتی، به شما این امکان را می‌دهند تا در بازار اوراق قرضه با تغییرات بهره‌وری و قیمت‌ها معامله کنید.

راهنمای شروع معامله CFD

پس از درک اصول تجارت CFD، مرحله بعدی این است که چگونه به صورت آنلاین این نوع معاملات را انجام دهیم. در این بخش از نوشته، سه مرحله اساسی برای شروع تجارت CFD را شرح خواهیم داد.

ایجاد حساب کاربری

برای شروع، یک حساب تجاری با یک کارگزار CFD معتبر، ایجاد کنید. این حساب می‌تواند یک حساب ریل باشد که شما پول واقعی واریز می‌کنید یا یک حساب آزمایشی که به شما امکان می‌دهد با ارز مجازی نرم‌افزار را تست کنید.

انتخاب و دانلود پلتفرم معاملاتی

انتخاب پلتفرم معاملاتی مناسب یک قدم مهم است. با استفاده از پلتفرم‌هایی مانند متاتریدر4 و متاتریدر5، می‌توانید به راحتی و به طور خاص معاملات CFD و فارکس انجام دهید. همچنین متاتریدر WebTrader به شما این امکان را می‌دهد که مستقیماً از مرورگر وب خود معامله کنید.

انجام اولین معامله CFD

اجازه دهید قبل از هر چیز این‌ نکته را گوشزد کنیم که قبل از ورود به معاملات واقعی، از یک حساب آزمایشی برای تمرین استفاده کنید. در ادامه با انتخاب استراتژی معاملاتی بر اساس تحلیل‌های تکنیکال و فاندامنتال می‌توانید معاملات خود را به دقت پیش ببرید.

معاملات CFD در یک نگاه

معامله CFD به سرمایه‌گذاران فرصتی عالی جهت شرکت در بازارهای مالی ارائه می‌دهد. امکان معامله در فارکس، سهام، کالاها و سایر دارایی‌ها، همراه با اهرم معاملاتی بالا، CFD‌ها را به یک گزینه جذاب برای کسانی که به دنبال تنوع در سبد سرمایه خود هستند، تبدیل کرده است.

با این حال، معامله‌گران باید به دقت ریسک‌ها و معایب CFD را پیش بینی کنند. پس آگاهی از ریسک‌های احتمالی مانند نقدینگی، مارجین و اهرم معاملاتی امری اساسی برای موفقیت در این بازارهاست.

گپ و گفت فارکسی

• شما تجربه معاملات CFD را دارید؟ (در بخش نظرات تجربیات خود را با سایر معامله‌گران در میان بگذارید)
• معامله با کدامیک از دارای‌های معاملاتی را ترجیح می‌دهید؟